Операции коммерческих банков

Операции коммерческих банков.

Введение.

В данной курсовой работе мырассмотрим сущность экономического анализа активных операций коммерческихбанков. Итак, что представляет собой такой элемент финансово-кредитной системы, как коммерческие банки? Коммерческие банки, образующие нижний ряд в двухзвеннойбанковской системе, являются основными финансово-кредитными единицами, многоцелевыми центрами, осуществляющими непосредственное обслуживаниеюридических и физических лиц.

Активная работа банка-этопредоставление кредитов, поэтому не зря банки ещё называются кредитнымиорганизациями. От состояния кредитного дела в банке зависит егожизнеспособность, из чего следует объективная необходимость регулярногодетального анализа активной работы коммерческого банка. Практика работы какроссийских, так и международных банков свидетельствует, хорошо поставленноекредитное дело обеспечит банку процветание в будущем, если же банк испытывает хронические проблемы с кредитами, то рано илипоздно банк обречён на гибель. Предоставляя кредиты администрациям, предприятиям регионов, банки способствуют созданию новых рабочих мест, расширению и реконструкции действующих и созданию новых предприятий. Длябольшинства банков характерно наличие выданных кредитов в размере 50−70% отвсей суммы активов банка. Именно уровень кредитных рисков определяет общеесостояние финансового риска работы банка. Именно уровень кредитных рисковопределяет общее состояние финансового риска работы банка. Поэтому существуетболее строгий контроль со стороны ЦБ РФ кредитной стратегии и тактики банка иего кредитного портфеля. В общем случае кредитные операции можно разделить надва крупных блока:

1. Активные кредитные операции, которыевключают выдачу кредитов юридическим и физическим лицам, другим банкам, покупку с целью получения доходов или инвестиции в ценные бумаги, размещениедепозитов в других банках, средств на резервных счетах в ЦБ РФ, корреспондентских счетах в других банках.

2. Пассивные кредитные операции банкасостоят из привлечённых вкладов, депозитов от юридических и физических лиц, других банков, полученных кредитов от ЦБ РФ, других банков.

Под активнымикредитными операциями следует понимать финансово-правовой акт сделки, оформленной договором между кредитором (банком), выдающим кредит, и дебитором (юридическим или физическим лицом), получающим его.

Актив и пассивбаланса коммерческого банка тесно связаны друг сдругом. Выходя на рынки кредита, покупая и продавая ценные бумаги, предоставляяклиентам разнообразные услуги, банки постоянно контролируют состояние своихпассивов, следят за наличием свободных ресурсов, сроками востребованиядепозитов, стоимостью привлекаемых капиталов. Если приток ресурсов замедляется, банк вынужден пересмотреть свою политику в области активных операций, отказаться от выгодных предложений, погасить часть выданных кредитов, прдать ценные бумаги и т. д.

Связь междуактивными и пассивными операциями коммерческих банков чрезвычайно сложна. Есливозрастает стоимость ресурсов, то банковская маржа сократится, прибыль снизитсяи в результате банку будет необходим поиск более выгодных сфер вложениякапитала для того, чтобы поправить дела банка. Следует помнить, что длянеопытного банкира чрезмерно соблазнительно предоставлять максимум рискованныхкредитов под большие проценты, но именно это неизбежно приводит к угрозеплатёжеспособности банка. Поэтому необходима чёткая координация всех сфербанковской деятельности. При этом надо соблюдать основные принципы:

-не направлять всересурсы в однотипные операции или ограниченному числу заёмщиков;

-ограничивать средне- и долгосрочные кредиты тогда, когда большая частьпривлечённых ими средств носит в основном краткосрочный характер. Отсюдавытекает «золотое банковское правило», которое гласит: «Деньги, хранящиеся накраткосрочных вкладах, нельзя давать взаймы на длительное время»;

-использовать значительную часть краткосрочных вкладов для вложений, так как убанков всегда остаётся определённый «осадок» денежных средствдля ежедневных выплат.

Таким образом, еслиАнализ пассива есть анализ ресурсов банка, то анализ актива есть анализнаправлений использования этих ресурсов: на какие цели, в каком объёме, накакой срок и кому они предоставляются.

Глава I.

1). Сущность, значение и информационное обеспечение анализа активных операций коммерческихбанков.

Анализ основныхнаправлений использования ресурсов банка имеет большое значение. По активубаланса коммерческого банка можно проследить за распределением ресурсов банкапо видам операций. Активные операции банка делятся на четыре группы: кассовые;инвестиции в ценные бумаги; кредитные; прочие активы. Рассмотрим каждую из этихгрупп.

Кассовые операции. Коммерческий банк в любое время и по первому требованиюклиента обязан выплатить ему полностью или частично вклады, находящиеся насчетах до востребования. В связи с этим в кассе банка должно быть постоянноопределённое количество наличности. Теоретически считается маловероятным, чтобывсе клиенты одновременно обратились в банк для изъятия своих вкладов наличными, но практически всё возможно. Поэтому необходимо правильно выбрать ту долюсредств, которую нужно иметь для подобных выплат, учитывая при этом, чтоналичность банка не приносит ему никакого дохода.

Кроме наличностикоммерческие банки обязаны поддерживать определённые остатки средств на своихсчетах в ЦБ для обеспечения ежедневного балансирования клиринговых расчётов сдругими банками (когда банки могут проводить платежи на основе не валовых, ачистых операций). Подобные счета используются коммерческими банками и длярасчётов с казначействами за наличные банкноты и монеты, получаемые от нихчерез ЦБ для пополнения своей кассы.

Клиентыкоммерческих банков, внося чеки, рассчитывают на кредитование своих счетовинкассированными сумами в тот же день. Однако оплата этих счетов фактическипроизводится на второй или даже третий день. Общая сумма остатков на текущихсчетах коммерческого банка в банках-корреспондентах или в ЦБ не приносит емудохода, а вместе с наличностью и чеками, находящимися в процессе инкассации, является кА бы «замороженной» в беспроцентных вложениях. Этим обстоятельством иобусловлено стремление коммерческих банков получить максимально возможный доходна оставшуюся часть своих ресурсов. Поскольку ЦБ применяет меры длянормативного отвлечения средств коммерческих банков на счета «обязательныхрезервов», это вынуждает банки сокращать свои кредитные операции.

Инвестиции в ценные бумаги. Казначейские векселя — это векселя казначействастраны сроком на 91 день, выпускаемые в обращение под гарантию правительства. Векселя могут переходить от одного владельца к другому в течение всего срокадействия, при этом их цена рассчитывается исходя из числа дней, оставшихся досрока оплаты, и согласованной между сторонами процентной ставки. Коммерческиебанки имеют определённые запасы казначейских векселей в качествестрахового резерва. В среднем 8−15% привлечённых средств размещаются банками вказначейские векселя.

Основная частьинвестиций коммерческих банков приходится на долю правительственных ценныхбумаг, а также местных органов власти.

Кредитные операции. Данная группа активных операций включает:

1. Кредиты довостребования или с краткосрочным предварительным уведомлением о необходимостиих погашения.

2. Кредитыклиентуры и другие счета. По этому разделу проходят основные источники валовыхдоходов банка. Основная часть кредитов используется для образования ипополнения оборотного капитала заёмщиков, кредитования предприятий, организаций, а также для жилищного строительства и др. Кредиты частным лицам всравнительно небольших размерах предназначаются главным образом для оплатыпотребительских товаров. Данные виды кредитов сопряжены с большой степеньюриска, поэтому по ним взимается большой процент. В среднем допускается, чтобыкредиты клиентуры достигали 50% общей суммы остатков текущих, депозитных, сберегательных и других счетов клиентов.

Прочие активы. К ним относятся акции дочерних, филиальных компаний и фирм, стоимость банковских зданий, оборудования и др.

Для расчёта итогабаланса по активу используют следующую классификацию.

1. Денежные иприравненные к ним средства (денежные активы):

-денежные иприравненные к ним средства в кассах банках, в пути и в приписанных к банку кбанку кассах;

-текущие (расчётные) и другие счета хозрасчётных и нехозрасчётных предприятий иорганизаций банков;

-валютные ценности: драгоценные металлы, наличная иностранная валюта, счета у иностранных банков;

-остатки средствкоммерческого банка на корреспондентских счетах;

-средства нарезервном счёте в ЦБР;

-средства, размещённые в ЦБР на депозитном счёте;

-средства накорреспондентском счёте в ЦБ.

2. Ссудные иприравненные к ним активы.

2.1.Ссуды — общийобъём выданных банком кредитов:

-кредиты (ресурсы), предоставляемые коммерческим банком другим банкам;

-кредитынебанковские — физическим лицам (гражданам), народному хозяйству.

2.2.Объём, осуществляемых факторинговых операций:

-суммы, перечисленные фактор-банком поставщикам.

2.3.Оплаченныекоммерческим банком гарантии, невзысканные склиентов.

3.Отвлечённыеактивы.

3.1.Дебиторы:

-по операционнойдеятельности банка;

-по капитальнымвложениям;

-по иностраннымоперациям;

3.2.Инвестиции (инвестиционные активы):

3.2.1.Капитализированныеактивы:

-инвестицииматериальные (инвестированные активы в материальные средства;

-инвестициинематериальные (инвестированные активы в нематериальные средства).

3.2.2.Финансовыеинвестиции:

-прямые финансовыеинвестиции:

а)частие коммерческого банка в деятельности другихюридических лиц;

б)инансирование хозрасчётных и нехозрасчётных организаций;

-портфельныефинансовые инвестиции — инвестиции в ценные бумаги;

3.3.Средства, отвлечённые в расчёты:

-по клиринговымоперациям клиентов;

-между банками.

Сегодня вотечественных коммерческих банках повышен интерес к валютным операциям, в товремя как ипотечный кредит менее развит. Кроме того, надо отметить, что растётпроцент межбанковского кредита, который стал источником финансированиядолгосрочных проектов.

Следует иметь ввиду, что банки ограничены видами деятельности, в которых они могут приниматьучастие, Наиболее опасной областью кредитования является «протекционистский"кредит, т. е. выдача кредита предприятиям, которые прямо или косвенно связаны суправляющим (правлением), акционерами или персоналом банка. В этих случаяхобъективность и целесообразность кредита не принимается в расчёт, а превышениеполномочий является обычным делом.

Далее мы проведёмнебольшой обзор по направлениям экономического анализа различных активныхопераций коммерческих банков.

1. Кредитныеоперации — это определённые отношения между кредитором и заёмщиком попредоставлению суммы денежных средств. В соответствии с Законом «О банках ибанковской деятельности» кредиты могут предоставляться банками хозяйственныморганам на условиях срочности, возвратности, платности и целевойобоснованности.

Участвующие в этихотношениях стороны называются: Кредитодатель=Кредитор=Заимодавец;Кредитополучатель=Дебитор=Заёмщик.

Банковскиекредитные операции делятся на две группы:

-активные, когдабанк выступает в лице кредитора, выдавая ссуды;

-пассивные, когдабанк выступает в качестве заёмщика, привлекая деньги от клиентов и другихбанков в свой банк.

Отсюда следует, чтокредитные операции имеют две формы: ссуды и депозиты.

Таким образом, кредит — широкое понятие, предполагающее наличие разных форм организациикредитных отношений.

2. Банковские ссудыможно классифицировать по различным признакам, в том числе по назначению, наличию и характеру обеспечения, срокам, методам погашения, характеру ихпроисхождения и др.

В зависимости отназначения и целей кредитования различают ссуды, выданные: на увеличениекапитала (производственных фондов предприятий); на временное пополнениенедостатка денежных средств; на потребительские цели.

В зависимости отполучателя ссуды делятся на клиентские имежбанковские.

В зависимости отсрока — на окольные, краткосрочные, среднесрочные, долгосрочные.

Существуют и другиеклассификации.

3. При выдаче ссудбольшое внимание уделяют вопросу обеспечения их возвратности. Одной из формвыдачи, гарантирующих возвратность ссуд, является кредит под залог. Залоговыеоперации осуществляют коммерческие, а также специализированные кредитно-финансовыеинституты. Залоговые операции с населением реализуют ломбарды.

Помимо обеспечениякредитов под залог существуют кредиты под гарантию и поручительство.

4. Анализ процентнойставки по кредитам имеет немаловажное значение, поэтому мы решили выделить дляэтой темы отдельную главу в данной курсовой работе.

5. В условияхрыночной экономики коммерческому банку довольно сложно рассчитывать накачественное проведение активных операций без осуществления инвестиционнойдеятельности. Более подробно анализ инвестиционной деятельности мы такжерассмотрим позднее.

6. Для уменьшенияриска и увеличения доходов коммерческие банки проводят диверсификацию активныхопераций, т. е. распределяют активы между различными видами операций и объектамивложений. Среди активных операций коммерческого банка выделяют операции сценными бумагами, которые бывают следующих видов: государственная облигация, облигация, вексель, чек, депозитный и сберегательный сертификат, банковскаясберегательная книжка на предъявителя, акция, коносамент, приватизационныеценные бумаги и др.

Среди существующих ценныхбумаг выделяют фондовые (акции и облигации) и коммерческие (коммерческиевекселя, чеки, залоговые свидетельства и др.).

7. Кредитныеотношения могут быть организованы не только в рамках банковского кредита, но икак коммерческое кредитование. Коммерческий кредит — это кредит, предоставляемый, как правило, в товарной форме поставщиком покупателю в видеотсрочки платежа за поставленные товары. В качестве заёмщика и кредитора в этомслучае выступают предприятия. Кредитные отношения между ними оформляютсякоммерческим векселем. В дальнейшем может произойтитрансформация коммерческого кредита в банковский путём дисконтирования, т. е.учёта векселей, в результате предоставления ссуд под залог векселей.

Вексель- этокоммерческая ценная бумага установленной формы, содержащая безусловноеабстрактное срочное денежное обязательство.

8. Развитие внешнеэкономическихотношений непременно требует особого инструмента, посредством которогосубъекты, действующие на международном рынке, могли бы поддерживать между собойтесное финансовое взаимодействие. Таким инструментом выступают банковскиеоперации по обмену иностранной валюты. Как субъекты внешнего валютного рынкакоммерческие банки могут, с одной стороны, покупать иностранную валюту поодному курсу и затем продавать её по другому, а с другой стороны, выступать вкачестве посредников, сводя продавцов и покупателей соответствующейвалюты. В первом случае банк получает прибыль в виде разницы между ценойпродавца и ценой покупателя. Во втором случае банк будет иметь комиссионноевознаграждение за посреднические услуги.

9. Лизинг — своеобразнаяальтернатива банковскому кредитованию. Банки широко практикуют осуществлениелизинговых операций, иногда создавая специально для этих целей дочерниелизинговые компании. По своей сути лизинг близок к кредиту, сохраняет сущностькредитной сделки и отличается лишь тем, что ссуда носит денежный характер, ализинг — товарный характер.

10. Факторинг — этотоварно-комиссионная операция, сочетающаяся с кредитованием оборотного капиталаклиента, связанная с переуступкой клиентом — поставщиком компании (банку)неоплаченных платёжных требований (счетов — фактур) за поставленные товары, выполненныеработы и оказанные услуги и соответственно права получения платежа поним, т. е. инкассирования дебиторской задолженности клиента.

Основой информационнойбазы анализа деятельности коммерчеких банков являетсябаланс банка, который даёт представление о составе средств банка и ихисточниках на соответствующую дату, позволяет оценить состояние собственных ипривлечённых средств банка, изучить их структуру и динамику.

2).Организационно -экономическая основа деятельности ИБ «Траст — Россия — банк» (ЗАО).

В курсовой работе мы принялирешение использовать для наглядного раскрытия экономического анализа активныхопераций коммерческих банков информационную базу инвестиционного банка ИБ"Траст — Россия — Банк", являющегося закрытым акционерным обществом. По причинетого, что Баланс коммерческого банка (или Оборотная ведомость по счетамкредитной организации — форма № 101) достаточно объёмный в курсовой работе онприведён не будет. Однако нами будут использованы некоторые данные из него за2001 год, предоставленные ИБ «Траст — Россия — Банк» (ЗАО). Мы подробнорассмотрим процедуру анализа процентной ставки по кредитам и методыинвестиционного анализа деятельности ИБ «Траст — Россия — Банк» (ЗАО).

ИБ «Траст — Россия — Банк"(ЗАО) занимается в основном инвестиционными проектами, оказывая мощнуюподдержку растущим компаниям, позволяя им сделать важный шаг на пути к прочномулидерству, подсказывая, как повысить эффективность бизнеса, какие направлениядеятельности наиболее перспективны. Представляет полный комплекс услуг поосуществлению программ реструктуризации компаний, сделок слияния и поглощения, проектов по привлечению финансирования.

Общий объём сделок в сферекорпоративных финансов, осуществлённых при участии ИБ «Траст — Россия — Банк» в2000−2001 годах, превысил 10 млрд. долларов США. По данным агентства Bloomberg, Банк занимает 19-е место в миресреди консультантов в сделках по слиянию — поглощению.

Глава II.

Анализпроцентной ставки по кредитам.

Оказание кредитных услуг -важнейшая функция банков. Выступая как финансовыепосредники, банки фактически передают средства, полученные у вкладчиков, враспоряжение заёмщиков. При этом вкладчики получают проценты по депозитам, заёмщики имеют возможность определённый срок пользоваться крупными денежнымиссудами, а интерес банка выражается в виде маржи. Наиболее точнымпоказателем цены основных видов банковского продукта (депозитов и ссуд) является норма процента, или процентная ставка (ПС). Она определяется следующимобразом:

ПС = (Доход / Величинапредоставленного кредита (ссуды или депозита)) *

* 100%.

Чаще всегопроцентная ставка указывается в виде годовых процентов. Рост процентной ставкисвидетельствует об удорожании кредита, падение — о его удешевлении, Изменениестоимости кредита имеет значение не только для банка и клиента, но и дляэкономики страны в целом. Так, в случае увеличения стоимости кредитасокращаются источники расширения производства.

При анализеизменения процентных ставок необходимо в первую очередь рассмотреть факторы, влияющие на это изменение. Различают внешние и внутренние факторы.

1. К внешним факторамотносятся:

1).Денежно-кредитнаяполитика в стране. ЦБР с целью контроля объёмов предоставляемых кредитовстремится влиять на общий уровень процентных ставок. Изменение процентнойставки позволяет стимулировать или, наоборот, сдерживать предоставлениекредитов, делая их более дешёвыми или дорогими в зависимости от состоянияэкономики и денежного обращения. В результате повышения уровня процентнойставки на кредитном рынке растёт как официальная учётная ставка (нормапроцента), взимаемая ЦБ, так и объём его операций на денежном рынке.

Регулирование процентнойставки применяется также с целью изменения отношений между ЦБ и другимибанками. При её понижении создаются условия для увеличения кредитованиябанковской сферы. Объём ссуд, выданных банком, возрастает, но это ведёт кувеличению средств коммерческих банков на резервных счетах ЦБ. При повышениипроцентных ставок — процесс обратный — объёмы предоставляемых ссудпредоставляемых ссуд сокращаются.

2).Конкуренция на рынкекредитных услуг. Более низкие процентные ставки по кредитам позволяютрассчитывать на привлечение большого числа клиентов и завоеваниепреимуществ перед конкурентами.

К внутренним факторам, которыеучитываются при определении процентных ставок, относятся:

1).степень риска непогашения кредита;

2).получение прибыли от ссудныхопераций;

3).характер предоставляемогообеспечения своевременного возврата кредита;

4).размер ссуды;

5).срок погашения ссуды;

6).расходы по оформлению ссуды иконтролю;

7).характер отношений между банком изаёмщиком.

В целях максимизации прибылибанк, как правило, устанавливает ссудный процент, под который заёмщики могутбрать кредиты, и такой депозитный, под который клиенты захотят вкладыватьсредства в банк. Иначе говоря, процентная политика не должна приводить ксокращению межбанковского оборота — главного фактора, влияющего на прибыль.

2. Размеры процентных ставок зависятот следующих показателей:

-инфляции; номинальныепроцентные ставки должны быть установлены на уровне, достаточном для покрытияожидаемых темпов инфляции в течение всего срока инвестирования, и обеспечитьреальную отдачу. Поэтому:

Реальная процентная ставка за кредит= Номинальная процентная ставка за кредит — Темп инфляции;

-реальной отдачи, которая всвою очередь зависит от инвестиционного риска;

-спроса на ссуды;

-изменения потребностигосударственного сектора в заёмных средствах;

-обменных курсов валют. Когдапроцентные ставки за рубежом и ставки по инвестициям в иностранной валютевысоки, процентные ставки по инвестициям в национальной валюте должны бытьтакже высоки во избежание перелива капитала за рубеж и значительного падениякурса национальной валюты.

Начисление процентов по ссудампроизводится в соответствии с договором. Процент за кредит — это цена закредитные ресурсы. Его можно следующим образом:

I = ā *i * ∂ / 100К.

Здесь I — размер начисленных процентов; ā— средний остаток средств на счёте, рассчитываемый поформуле:

ā= (a1 / 2 + a2 + a3 + … + aj + … + am / 2) / m — 1,

где aj — остатки средств на соответствующиедаты, взятые через равные промежутки времени (например, на первое число каждогомесяца), j = 1, 2, …, m (m — количество данных); i — процентная ставка за кредит; ∂- число дней в периоде; К — количество дней в году.

3. Необходимо отметить, чтомогут начисляться как простые (на одну и ту же сумму в течение года), так исложные (с учётом суммы начисления процентов в предыдущем месяце) проценты.

Наращенная сумма платежа (S) по начислению простых процентовсостоит из суммы двух элементов — суммы первоначального долга (Р) и суммыпроцентов (I):

S= P + I = P + Pin = P (1 + in),

где i — ставка процентов (в долях единиц); n — число полных лет; (1 + in) — множитель наращивания.

Банк выдал ссуду вразмере 5 тыс. руб. на полгода по простой ставке процентов 120% годовых. Надоопределить погашаемую сумму.

Подставив значения вприведённую выше формулу, получим сумму:

S = 5(1 + 0, 5 * 1,20) = 8 тыс. руб.

Если срок, на который берутсяденьги в долг, задан в днях, то наращенная сумма

S = P(1 + ∂/К* i),

где ∂ -продолжительность срока в днях; К — число дней в году.

Величина Кназывается также временной базой для расчёта процентов. Временная база можетбраться из расчёта фактической продолжительности года — 365 или 366 дней (точные проценты) или приближённой, равной 360 дням (обыкновенные проценты).Число дней, на которые взяты деньги в долг, также можно определить точно илиприближённо, когда продолжительность целого месяца принимается равной 30 дням. Дата выдачи денег в долг и дата их возвращения считаются одним днём.

2.4.Расчёт и анализ наращенныхпроцентов. Важным моментом в анализе процентной политики являются расчёт ианализ наращенных процентов. Один из принципов бухгалтерскогоучёта заключается в том, что доходы и расходы, в том числе и те, которыеотносятся к отчётному периоду, но не получены или не выплачены до его окончанияили расчёт по которым переносится на будущие периоды, должны учитываться вотчётности того периода, в котором они выявлены, Такие доходы и расходыназываются наращенными. При этом необходимо иметь в виду, что наращенныесуммы отличаются от просроченныхтем, что договорный срок их получения ещё не наступил. Поэтому просроченныепроценты не включаются в наращенные суммы по этой статье. В составе общейфинансовой отчётности записка 5 «Наращенные проценты» даёт анализ процентов, накопленных на дату отчётности по ссудам и депозитам. Каждый раз, когда суммана счёте изменяется, рассчитываются так называемые процентные числа (ПЧ) запрошлый период, в течение которого сумма на счёте оставалась неизменной:

ПЧ = Сумма *Длительность периода в днях / 100%.

Для определения суммыпроцентов за весь срок их начисления все процентные числа складываютсяи их сумма делится на постоянный делитель, который рассчитывается следующимобразом:

ПД = Числодней в году / Годовая ставка процентов (в %-ах).

Пример: При открытии 20 мая 2001 г. Сберегательногосчёта по ставке 120% годовых на счёт была положена сумма 10 тыс. руб. Затем 5 июня на счёт добавлена сумма 15 тыс. руб., 10 сентября со счёта снятасумма 20 тыс. руб., а 20 ноября счёт был закрыт. Надо определить суммуначисленных процентов, используя приближённое число дней в каждом месяце иобыкновенных процентов (по германской практике).

Рассчитаемсрок хранения сумм: 10 тыс. руб. — 46 дней; 25 тыс. руб. (10+15) — 66 дней; 5 тыс. руб. (25−20) — 70 дней.

Рассчитаем сумму процентныхчисел (10*46+25*66+5*70)/100=24,6.

Найдём постоянныйделитель: 360/120=3. Сумма начисленных процентов будет равна 24,6/3=8,2 тыс. руб.

Данная методика расчёта посвоей сути является последовательным применением формулы процентных денег накаждом интервале постоянства суммы на счёте, т. е. I = I1 + I2 + I3. Докажем это расчётом по предыдущему примеру:

I = 46/360*1.2*10 + 66/360*1.2*25 +70/360*1.2*5 = 8.2 тыс. руб.

Если ставка процентов наразных интервалах начисления в течение срока долга изменяется, то наращеннаясумма будет определятся по формуле

S= P (1 + n1i1 + n2i2+ … + nNiN )

или

t=N

S = P (1 + nt * it),

t=1

где N — количество интервалов начисленияпроцентов; nt — длительность t-го интервала начисления; it — простая ставка процентов на t-м интервале начисления.

Простые проценты применяются, как правило, для краткосрочных финансовых операций. Долгосрочные операции, еслипроценты не выплачиваются сразу после их начисления, требуют иного подхода. Онибазируются на расчётах сложных процентов. В соответствии с этим процесс ростапервоначальной суммы, её наращивание происходит с ускорением:

S = P (1 + i)n.

Графически рост по сложным и простымпроцентам будет выглядеть следующим образом:

Ростнаращенной суммы по простым (а) и сложным процентам.

В современных условияхпроценты, как правило, капитализируются не один, а несколько раз в год — пополугодиям, кварталам и т. д. Число производимых начислений процентов в годуобязательно фиксируется в условиях договора. Кроме того, обычно указываетсяставка процентов, которая получила название номинальной(j). Номинальнаяставка — основа для определения той ставки, которая действительно начисляется вкаждом периоде. Если номинальная ставка равна j, то в каждом из периодов начисляютсяпроценты по ставке j/m, где m -число производимых начислений процентов в году. Например, при j = 0,18 (18% годовых) и начислениипроцентов по полугодиям ставка в каждом полугодии равна 0,09 (0,18/2), т. е. 9%.Наращенная величина в этом случае определяется по формуле

S = P(1 + j/m)mn.

5. Введём теперь новое понятие- эффективная ставка процентов, под которой понимают ту реальную прибыль, которую получают от одной денежной единицы в целом за год. Иначе говоря, эффективная ставка эквивалента номинальной при начислениипроцентов m раз в год. Она показывает, какая годовая ставка даёт тот же эффект, чтои m-разовоенаращивание в год по ставке j/m. Обозначим эффективную годовую ставку через i. Если проценты капитализируются m раз в год, то можно записать:

(1 + i) = (1+j/m)mn.

Отсюда i = (1 + j/m)m — 1.

Уровень процентных ставок побанковским ссудам определяется в зависимости от колебаний денежного рынка: изменения соотношения спроса на деньги и предложения денег. Еслиспрос и предложение уравновешены, то можно рассчитать базовую процентную ставкуи величину процентной маржи. Базовая процентная ставка — самая низкаяпроцентная ставка по кредитам, предоставляемая коммерческими банками наиболеенадёжным компаниям, кредитоспособным клиентам или так называемым первокласснымзаёмщикам.

Базовая процентная ставкакредитования складывается в соответствии с уровнем процентов, уплачиваемыхкоммерческим банком по пассивным операциям. Общая базовая процентная ставкаможет быть определена по следующей формуле:

БПСо = КРэ* ПСпо / КВ,

где КРэ— эффективные кредитные ресурсы; ПСсо -процентные ставки по соответствующим видам пассивных операций; КВ — объём кредитных вложений (активы, приносящие доход).

Факторный анализ процентныхдоходов находит широкое применение в практике большинства банков. Экономическийотдел ИБ «Транс — Россия — Банк» (ЗАО), проводит данный анализ по следующейсхеме:

Факторный анализ процентных доходов.

С помощью данной схемы можноопределить влияние факторов на сумму отклонений от плана по процентным доходам, а также резервы возможного их увеличения. На величину доходов по полученнымпроцентам за предоставленный кредит влияют два фактора: изменение средней суммыи изменение средней процентной ставки. Количественное влияние этих факторов наизменение величины дохода определяют как разницу в показателях (см. таблицу № 1) :

Табл.1.

Расчёт влияния факторов на отклонениеот плана величины доходов, полученных за предоставленные кредиты.

(Значенияпоказателей ИБ «Траст — Россия — Банк»

за 1-ое полугодие 2001 года.)

Значение показателя

Отклонение

Резервы

за счёт

увели-

Показатель

плановое

фактическ.

всего

суммы

i

чения

кредита

дохода

По краткосрочным

кредитам.

Доход —

полученные

проценты (Д),

тыс. руб.

104,499

112,896

8,397

-6,029

14,426

6,029

Средняя сумма

предоставленных

кредитов (Кк),

тыс. руб.

665,6

627,2

-38,4

-

-

-

Средняя

процентная

ставка (i),%

15,7

18

2,3

-

-

-

По долгосрочным

кредитам.

Доход —

полученные

проценты (Д),

тыс. руб.

18,684

18,24

-0,444

-2,268

1,824

2,268

Средняя сумма

предоставленных

кредитов (Кк),

тыс. руб.

69,2

60,8

-8,4

-

-

-

Средняя

процентная

ставка (i),%

27

30

3

-

-

-

ВСЕГО:

-

-

-

-

-

8,297

Рассмотрим влияние факторов пократкосрочным кредитам:

1).Общее увеличение доходов составило8,397 тысуб.

∆Д= Дф — Дпл= 112,896 — 104,499 = +8,397 тыс. руб.

2).Каждый из факторов повлиялследующим образом:

Кк Д = (Ккф — Кк пл)i пл =(627,2 — 665,6)*0,157 = -6,029 тыс. руб.

i Д = (iф — i пл)Кк ф = (0,18 — 0,157)*627,2 = +14,426 тыс. руб.

3).Баланс факторов:

∆Д = ∆Кк Д + ∆i Д; 8,397 = -6,029 + 14,426.

Аналогично можно рассчитать влияниефакторов по долгосрочным кредитам.

1).Общее уменьшение доходовсоставило -0,444 тыс. руб.

∆Д= 18,24 — 18,684 = -0,444 тыс. руб.

2).Каждый из факторов повлиялна изменение дохода следующим образом:

∆Кд Д = (Кд ф— Кд пл)i пл = (60,8 — 69,3)*0,27 = -2,268 тыс. руб.

i Д = (iф — i плд ф = (0,3 — 0,27)*60,8 = +1,824 тыс. руб.

3).Баланс факторов:

∆ Д = ∆Кк Д + ∆i Д; -0,444 = -2,268 + 1,824.

Из приведённых расчётов можносделать следующие выводы:

1. Перевыполнение плана по доходам откраткосрочных кредитных вложений в целом составило 8,397 тыс. руб., в том числеза счёт роста процентной ставки на 14,426 тыс. руб. Однако из-за сокращениясуммы предоставляемых кредитов снизился на 6,029 тыс. руб.

2. План по доходам от долгосрочныхкредитных вложений не выполнен на 0,444 тыс. руб., в том числе из-за снижениясуммы предоставляемых кредитов на 2,268 тыс. руб., которое частично былоперекрыто полученными доходами за счёт увеличения процентных ставок на 1,824 тыс. руб.

3. Общая сумма резервов увеличениядохода от кредитных операций составила 8,297*(6,029 + 2,268) тыс. руб.

Глава III.

Методы инвестиционногоанализа деятельности коммерческого банка.

В условиях рыночнойэкономики коммерческому банку довольно сложно рассчитывать на качественноепроведение активных операций без осуществления инвестиционной деятельности. Проведение банком только ссудных операций даёт ему возможность иметьдостаточную прибыль, однако не позволяет рассчитывать на низкий уровень риска. Выдавая ссуды, банки постоянно рискуют не получить их обратно. Следовательно, активные операции нельзя ограничивать только кредитными услугами.

Имея в своёмраспоряжении свободные денежные средства, банк должен не только обеспечить ихсохранность, получить соответствующий доход, но и позаботиться о диверсификациии ликвидности. Диверсификация — это распределение инвестиционного портфеля междуразличными финансовыми инструментами и другими активами для снижения риска. Этим требованиям отвечают инвестиционные операции банка.

В настоящее времямногие коммерческие банки активизировали деятельность по финансированиюдолгосрочных инвестиционных проектов. Решение этого вопроса принимается науровне правления банком.

При этом даютсяответы на следующие вопросы:

 — Какова величинаожидаемого дохода?

 — Каковпредполагаемый риск?

 — Насколькоадекватно ожидаемый доход компенсирует предполагаемый риск?

1. Для ответов наэти вопросы необходимо определить финансовые показатели эффективностиинвестиционных проектов, используя различные методы инвестиционного анализа, вчастности методики Мирового банка, ЮНИДО и др. международных организаций. Финансовые показатели эффективности инвестиционных проектов можно разделить натри основные группы:

1).интегральныепоказатели эффективности инвестиций;

2).показателиэффективности использования капитала;

3).показатели, характеризующие финансовое состояние проекта.

К показателямпервой группы относятся: внутренняя норма доходности проекта; срок окупаемостипроекта; индекс прибыльности; чистая приведённая величина дохода. Расчётуказанных показателей производится методом анализа потоков наличности сиспользованием дисконтирования (приведения к начальному периоду) поступлений иинвестиционных выплат.

Показатели второйгруппы рассчитываются на основе данных финансовых документов «Отчёт о прибыляхи убытках» и «Балансовая ведомость». К показателям этой группы относятся доходына активы, собственный капитал, инвестиционный капитал, суммарный капитал, атакже доход с оборота.

Третью группусоставляют показатели, характеризующие платежеспособность и ликвидностьпредприятия, а также показатели оборачиваемости капиталов и запасов.

2. Финансовыересурсы, материальную основу которых составляют деньги, имеют временнуюценность, которая рассматривается в двух аспектах. Первый аспект связан спокупательской способностью денег. Денежные средства в данный момент и черезопределённый промежуток времени при равной номинальной стоимости имеютсовершенно разную покупательскую способность. Так, 1000 тыс. руб. через какое -то время при уровне инфляции 60% в год будут иметь покупательную способностьвсего лишь 400 тыс. руб. При современном состоянии экономики и высоком уровнеинфляции денежные средства, не вложенные в инвестиционную деятельность, быстрообесцениваются. Второй аспект связан с обращением денежных средств как капиталаи получением доходов от этого оборота. Деньги как можно быстрее должны делатьденьги.

Рассмотрим примервыбора ИБ «Траст — Россия — Банк» одного из двух вариантов инвестирования.

При вложениив 2000 г. 10 тыс. руб. доход через год (в 2001 г.) составит 10 тыс. руб. (100% годовых). По второмуварианту при вложении 10 тыс. руб. доход через три месяца будет 2,5 тыс. руб., или 25%. Какой вариант вложения средств для ИБ «Траст- Россия — Банк» выгоднее?

Ответ: второй. Этоподтверждается тем фактом, что сумма денежных средств, полученная через тримесяца, может быть вновь пущена в оборот и принесёт дополнительный доход. Причетырёх оборотах за год (каждый 125%) будем иметь:

10 х 125 / 100 = 12,5 тыс. руб.

12,5 х 125 / 100 = 15,6 тыс. руб.

15,6 х 125 / 100 = 19,5 тыс. руб.

19,5 х 125 / 100 = 24,4 тыс. руб.

Общий доходсоставит 24,4 — 10 = 14,4 тыс. рубчто на 4,4 тыс. руб. больше, чем в первом варианте.

Указанный дополнительныйдоход может быть определён методом дисконтирования доходов, т. е. приведениемдохода к моменту вложения капитала. Для расчёта наращенного капитала идополнительного дохода с учётом дисконтирования используются следующие формулы:

S = P (1 + i)n и D = S — P.

Имеем: S = 10(1+0, 25)4 = 24,4 тыс. руб.; P = 10 тыс. руб. и D = 24,4 — 10 = 14,4 тыс. руб.

Дисконтированиедохода можно применить и для оценки будущих поступлений (прибыль, проценты).При этом банк, сделав вложения капитала, должен руководствоваться тем, что, во-первых, происходит постоянное обесценивание денег и, во-вторых, тем, чтобыбыло периодическое поступление дохода на капитал, причём в размере не нижеопределённого минимума. Банк должен оценить, какой доход он получит в будущем икакой доход он получит в будущем и какуюмаксимально возможную сумму финансовых ресурсов можно вложить в данное делоисходя из прогнозируемого уровня доходности. Эта оценка производится по формуле

P = S / (1 + i)n.

Исходяиз этой формулы можно рассчитать и др. показатели. Так, если банк имеет200 тыс. руб. и хочет получить через два года 2000 тыс. руб., то можноопределить минимальное значение процентной ставки. Для этого преобразуемприведённую выше формулу: i = (S/P)1/n — 1. Отсюда i = (2000/200)0.5 — 1 = 3.162 — 1 = 2.162. Такимобразом, для решения поставленной задачи банку нужно вложить капитал винвестиционную деятельность под процентную ставку не ниже 216,2% годовых.

3. Расчётинвестиционного проекта, как правило, не проводится в постоянных ценах. Приэтом используется сценарный подход, когда осуществляются несколькоальтернативных расчётов при различных вариантах развития проекта. Кроме того, на начальной стадии разрабатываются механизмы контроля зареализацией проекта. Последней задачей является разработка методическихтребований к оформлению проектов, предоставляемых в банк. Рассмотрим следующийпример.

У ИБ «Траст -Россия — Банк» имелись в феврале 2001 г. Два варианта вложения капитала. Установлено, что привложении капитала в мероприятие А, вероятностьполучения прибыли в сумме 15 тыс. руб. равна 0,6; при вложении капитала вмероприятие Б вероятность получения прибыли в сумме 20 тыс. руб. равна 0,4.Необходимо рассчитать ожидаемое получение прибыли от вложенного капитала исделать вывод о целесообразности вложения банком средств в мероприятия А и Б.

Вероятностьнаступления события может быть определена объективным и субъективным методами.

Объективный метод определениявероятности основан на вычислении частоты, с которой происходит данное событие. Например, в рассматриваемого примере известно, что при вложении капитала вмероприятие А прибыль в сумме 15 тыс. руб. былаполучена в 120 случаях из 200. Тогда вероятность получения такой прибыли P(x) = 120 / 200 = 0.6. Для мероприятия Б был применён аналогичный расчёт и получено: P(x) = 80 / 200 = 0.4.

Субъективный методбазируется на использовании субъективных критериев, которые основываются начастных предположениях (опыт эксперта, мнение консультанта и др.). Рассчитаеможидаемое получение прибыли.

Мероприятие А: 15 х 0,6 = 9 тыс. руб.;мероприятие Б: 20 х 0,4 = 8 тыс. руб.

Из полученногорезультата видно, что ожидаемая прибыль при вложении капитала в мероприятие А выше. Однако прежде чем вложить средства в этомероприятие, необходимо учесть риск такого вложения.

3.4.Измерение величиныриска. Величина риска измеряется двумя критериями: средним ожидаемым значениемприбыли и колеблемостью (изменчивостью) возможногорезультата.

Среднее ожидаемоезначение — это то значение величины события, которое связано с неопределённойситуацией и является средней взвешенной величиной для всех возможныхрезультатов.

Известно, чтопри вложении капитала ИБ «Траст — Россия — Банк» в 2001 г. В мероприятие А из 120 случаев прибыль 12,5 тыс. руб. может быть полученав 48 случаях, прибыль 20 тыс. руб. — в 42 случаях, прибыль в 12 тыс. руб. — в30 случаях. Рассчитаем среднее ожидаемое значение прибыли. Это можно сделать2/мя способами. В первом случае рассчитывается средняяарифметическая взвешенная:

_

х1= ∑xf / ∑f = (12,5 * 48 + 20 * 42 + 12 * 30) /120 = 15 тыс. руб.

(х— величина полученной прибыли, f — частота появления результата).

Во втором случае рассчитываетсявероятность появления событий P1(x) = 48 / 120 +0.4; P2(x) = 42 / 120 = 0.35; Р3(х) = 30 /120 = 0,25, а затем

_

х1= 12,5 * 0,4 + 20 * 0,35 + 12 * 0,25 = 15 млн руб.

Аналогично можнорассчитать среднюю прибыль при вложении капитала в мероприятие Б. При этомполучим

_

х2= 15 * 0,3 + 20 * 0,5 + 27,5 * 0,2 = 20 млн руб.

Сравнивая две суммыожидаемой прибыли при вложении капитала в мероприятия Аи Б, можно сделать вывод, что в первом случае величина прибыли колеблется от12,5 до 20 тыс. руб., а во втором — от 15 до 27,5 тыс. руб.

Из курса теориистатистики известно, что средняя величина представляет изсебя обобщённую количественную характеристику, поэтому она не позволяетпринять решение в пользу какого — то варианта вложения капитала. Дляокончательного решения необходимо измерить колеблемостьпоказателей, т. е. определить меру изменчивости результата.

Колеблемостьвозможного результата представляет собой степень отклонения ожидаемого значенияот средней величины. Для этого применяют показатели вариации6дисперсию, среднеквадратичное отклонение — меры абсолютной колеблемостии коэффициент вариации — меру относительной колеблемости.

Дисперсия (σ2) — средняя арифметическая взвешенная из квадратов отклонений фактическихрезультатов от ожидаемой средней:

_

σ2 =∑(х — х)2f / ∑f,

где х— фактические результаты для каждого случая наблюдения; х — среднее ожидаемое значение; f — частота появления результатов.

Среднеквадратичноеотклонение (σ) вычисляетсяпо формуле:

σ = ∑(х — х)2f / ∑f.

Коэффициентвариации (v) характеризует степень отклоненияполученных значений:

V = σ / х * 100%.

С его помощью можносравнивать колеблемость признаков, выраженных вразных единицах измерения. Значение коэффициента вариации изменяется от 0 до100%. Чем оно больше, тем выше колеблемость (до 10% -слабая; от 10% до 25% - умеренная; свыше 25% - высокая колеблемость).

В рассматриваемомпримере для мероприятия А:

σ= √1620 / 120 =+ 3,67, а для мероприятия Б:σ = √1500 / 80 = + 4,33.

В табл.2 приведеныданные расчёта дисперсии.

Табл.2.

Расчёт дисперсии.

(данные за 1-ый квартал 2001 г.)

Меро-

Полученная

Число слу-

_

приятие

прибыль (х),

чаев наб-

(х — х),

тысуб.

людения

_

_

_

хА = =15,

(х — х)2

(х -х)2f

_

хБ = =20

А:

1

12,5

48

-2,5

6,25

300

2

20

42

5

25

1050

3

12

30

-3

9

270

ИТОГО:

15

120

-

-

1620

Б:

1

15

24

-5

25

600

2

20

40

0

0

0

3

27,5

16

7,5

56,25

900

ИТОГО:

20

80

-

-

1500

При этом для мероприятия А коэффициент вариации

v = + 3, 67 / 15 * 100% = + 24,5,

а для мероприятия Б

v = + 4, 33 / 20 * 100% = + 21,7%.

Как видно, привложении капитала в мероприятие Б коэффициент вариациименьше, чем при вложении в мероприятие А. Это позволяет сделать вывод, чтоцелесообразно вложить капитал в мероприятие Б.

Рассмотрим ещё одинпример.

Имеются данные ополучении прибыли при вложении капитала в различные мероприятия (табл.3).

Табл.3.

Прибыль, полученная ИБ «Траст — Россия — Банк» при вложении капитала в различныемероприятия.

(данные за 1- ое полугодие 2001 г.)

Меро-

Полученная прибыль,

Число случаев получения

приятие

ден.ед.

данной суммы прибыли

А:

1

80

120

2

180

200

3

260

80

ИТОГО:

-

400

Б:

1

120

80

2

180

60

3

300

20

ИТОГО:

-

160

В:

1

100

120

2

180

100

3

240

80

ИТОГО:

-

300

Необходимо определить, в какоемероприятие банку выгоднее вложить капитал.

Произведём расчёт необходимыхпоказателей (табл.4).

Табл.4.

Таблица расчёта показателей вариации.

Меро-

P (x) =

_

_

_

приятие

х

f

xf

= f /∑f

P (x)x

x — x

(х — х)2

(х — х)2f

А:

1

80

120

9600

0,3

24

-86

7396

887 520

2

180

200

36 000

0,5

90

14

196

39 200

3

260

80

20 800

0,2

52

94

8836

706 880

ИТОГО:

400

66 400

1

166

-

-

1 633 600

Б:

1

120

80

9600

0,5

60

-45

2025

162 000

2

180

60

10 800

0,375

67,5

15

225

13 500

3

300

20

6000

0,125

37,5

135

18 225

364 500

ИТОГО:

160

26 400

1

165

-

-

540 000

В:

1

100

120

12 000

0,4

40

-64

4096

491 520

2

180

100

18 000

0,333

59,9

16

256

25 600

3

240

80

19 200

0,267

64,1

76

5776

462 080

ИТОГО:

300

49 200

1

164

-

-

9 792 000

_

Мероприятие А: х = ∑xf / ∑f = 66 400 / 400 = 166 ден.ед.

_

или х= Р (х)х= 166 ден.ед.; σ = √ 1 633 600 /400 = 63,91 ден.ед.;

v = (63, 91 / 166)100% = 38,5%.

_

Мероприятие Б:х = 165 ден.ед.; σ = 58,09 ден.ед.; v = 35,2%.

_

Мероприятие В: х = 164 ден.ед.; σ = 57,13 ден.ед.; v = 34,8%.

Расчёты показали, что при вложениикапитала в мероприятие В значение коэффициентавариации наименьшее. Следовательно, вложение капитала необходимо сделать в этомероприятие несмотря на то, что среднее значение ожидаемой прибыли вмероприятиях А и Б выше.

Заключение.

В заключение своейкурсовой работы нам бы хотелось ещё раз отметить существенное значениеэкономического анализа в коммерческих банках. Банковская деятельность в силусвоей специфики носит нестабильный характер. Поэтому процедуры анализа как в российских, так и иностранных коммерческих банках проводятся регулярно, помогая тем самым своевременноопределять реальные риски, вероятность положительных результатов.

Очевиден тот факт, чтоосновной целью деятельности любого коммерческого банка, в том числе и ИБ «Траст- Россия — Банк» является получение прибыли. Однако банки немогут вкладывать все средства только в высокодоходные операции (как, например, кредитование клиентуры), поскольку при совершении активных операций такие банкиодновременно должны обеспечивать своевременный возврат привлечённых средств ихвкладчикам за счёт поддержания определённого уровня ликвидности, разумнораспределять риски по видам вложений, соблюдать различные законодательныенормы, предписания и указания органов банковского контроля, а такжетребования кредитной политики страны.

Такимобразом, можно сказать, что активные операции коммерческих банков представляютсобой использование собственных и привлечённых (заёмных) средств, осуществляются банками в целях получения прибыли при одновременном соблюдениизаконодательных норм, поддержания необходимого уровня ликвидности ирациональном распределении рисков по отдельным видам операций.

Когда суммакапитала достигает определённого уровня, банк расширяет поле своейдеятельности. Так поступил несколько лет назад ИБ «Траст — Россия — Банк», направив все свои усилия на инвестирование различных проектов, от незначительных до крупномасштабных. Инвестиционнаядеятельность непосредственно влияет на экономику страны, что влечёт за собой ибольшую ответственность.

В представленнойВашему вниманию курсовой работе, мы обратили особое внимание на экономическийанализ процентной ставки по кредитам и анализ инвестиционной деятельности. Осознавая значимость всех видов активных операций, мы наиболее полно раскрыливышеупомянутые операции, поскольку их эффективность крайне важна для ИБ «Траст- Россия — Банк».

Список использованной литературы.

1. Савицкая Г. В. Анализ хозяйственнойдеятельности предприятия.-М.:ИНФРА-М, 2003.

2. Гиляровская Л.Т., ПаневинаС.Н. Комплексный анализ финансово — экономических результатов деятельностибанка и его филиалов.-СПб.:Питер, 2003.

3. Лаврушина О.И. Банковское дело.-М.:1999.

4. Маркова О. М, Сахарова Л.С. Коммерческиебанки и их операции. М.: 1995.

5. Панова Г. С. Анализ финансового состояниякоммерческого банка.:1996.

6. Купчинский В.А., Улинич А.С. Системауправления ресурсами банка.-М.:Экзамен, 2000.

7. Шеремет А.Д., Щербакова Г. Н. Финансовый анализ в коммерческомбанке. — М.:Финансы и статистика, 2000.

8. Черкасов В.Е., Плотицын Л.А. Банковскиеоперации: маркетинг, анализ, расчёты.-М.:Метаинформ, 1995.

9. Садвакасов К.К. Коммерческие банки. Управленческий анализдеятельности. Планирование и контроль.-М.:Ось-89.

10.Рид Э., КоттерР., Гилл Э. Коммерческие банки.(пер. с англ.)-М.: Космополис, 1991.

11.Бекренев В. Инфрмационно -аналитическая система банкаистемныйподход.-М.:Банковские технологии, 2002.

12.Максютов А.А. Основы банковского дела.-М.: Бератор — Пресс, 2003.

13.Усоскин В.М. Современный коммерческий банк: управление иоперации.:-1994.

14.Батракова Л.Г. Экономический анализ деятельности коммерческогобанка.-М.:Логос, 2002.

с 01 января по 30 июня 2001 года включительно.

ПОКАЗАТЕЛЬ

Плановое значение

Фактическое значение

Краткосрочнредиты

Доход (проценты по-

ченные), тыс. руб.

104,499

112,896

Срумма предостав-

ленных кредитов,

665,6

627,2

Ср.процент.ставка,%

15,7

18

Долгосрочнредиты

Доход (проценты по-

ченные), тыс. руб.

18,684

18,24

Срумма предостав-

ленных кредитов,

69,2

60,8

Ср.процент.ставка,%

27

30

Отдел аналитики ИБ «Траст-Россия-Банк», 15 августа 2003 г.